La Consob a approuvé le prospectus d'information relatif à laaugmentation de capital en option promue par Italgas, fonctionnel au fonctionnement de acquisition de 2i Rete Gaz. L'opération consiste en l'émission de nouvelles actions ordinaires pour une valeur totale maximale de 1,02 milliards d'euros, y compris supplément. Le nouvelles actions sera admise à la négociation sur le marché réglementé Euronext Milan.
Les caractéristiques des nouvelles actions
Suite à l'autorisation, le conseil d'administration d'Italgas a défini les termes de l'offre:le prix de souscription a été fixé à 5,026 euros par action, dont 1,240 euros affectés au capital social et 3,786 euros à la prime d'émission. Les actions seront offertes à raison d'une action nouvelle pour quatre droits de souscription détenus. Au total, jusqu'à 202.938.478 1.019.968.790,43 XNUMX nouvelles actions seront émises, pour une valeur maximale de XNUMX XNUMX XNUMX XNUMX euros.
Le prix comprend un 24,82% par rapport au TERP (Prix Ex Droit Théorique) calculé sur la base de la clôture boursière du 28 mai 2025.
Le calendrier de l'offre d'option
Le délai d'exercice des droits d'option courra à compter du 2 à 19 juin 2025, extrêmes inclus. Au cours de la même période, mais avec une date d'expiration antérieure 13 Juin, les droits seront négociables sur Euronext Milan. Les droits non exercés seront ensuite proposés en Bourse dans le mois suivant, pendant au moins deux jours de bourse.
Chaque action Italgas détenue correspondra à un droit d’option. Le ratio de souscription est d'une action nouvelle pour quatre droits détenus.
Garanties et engagements de souscription
L'augmentation de capital sera couverte par un contrat de garantie signé avec un pool de banques : JP Morgan SE (conseiller en structuration), BofA Securities Europe, Citigroup Global Markets Europe, Morgan Stanley & Co. International, Société Générale (coordinateur mondial conjoint et teneur de livres conjoint), e Banca Akros (co-coordinateur global et co-teneur de livres).
Les garants se sont engagés, solidairement et sans solidarité, à souscrire à toutes actions nouvelles qui resteraient non souscrites pour un montant maximum égal à 755,18 millions d'euros.
La part restante, égale à 264,79 millions d'euros, sera souscrit par l'actionnaire majoritaire CDP Réti, qui a confirmé son intention de respecter pleinement son quota.
Le prospectus d’information a été publié sur le site Web de l'entreprise et déposé au siège social. En plus du document en italien, Italgas préparera une circulaire d'offre en anglais, destiné aux investisseurs institutionnels qualifiés.
L'opération s'inscrit dans la stratégie de Renforcer le rôle d'Italgas dans la distribution de gaz naturel en Italie, suite à l'annonce intégration avec 2i Rete Gas, ce qui créera un opérateur leader dans le secteur.
